兴业银行上海分行合同能源管理融资产品实现标准化

“兴业银行从2007年开始以个案形式推出合同能源管理融资产品。今年，总行在这个产品上又有重大突破，实现了将合同能源管理合同项下的未来收益权质押做成担保品，从而有效缓解节能项目融资难、担保难的问题。”兴业银行上海分行有关负责人表示，这意味着合同能源管理融资产品将从此前的个案操作变成标准化产品，帮助节能服务产业有效放大产能。

虽然合同能源管理在国内已有14年发展史，但外界对这个事物仍相当陌生。

合同能源管理是指节能服务公司与用能单位签订合同，通过向用能单位提供包括能源审计、项目设计、项目融资、设备采购、工程施工、设备安装调试、人员培训等服务，达到预定的节能目标，并最终从用能单位获得的节能效益中收回投资和取得利润。

兴业银行从2007年开始关注这个市场，但合同能源管理真正开始稍具规模化发展是在2010年后。国家有关部委在2010年和2011年连续出台了针对节能产业的相关政策。今年6月16日，国务院印发了《“十二五”节能环保产业发展规划》，其中八大重点工程之一——合同能源管理，确定了“到2015年发展专业化节能服务公司2000多家，年产值超过10亿元的节能服务公司20家，节能服务业总产值突破3000亿元”的发展目标。合同能源管理有望步入黄金发展时期。

虽然市场前景广阔，但融资难和担保难是长期以来制约节能服务市场发展的最大瓶颈。

据兴业银行上海分行有关负责人介绍，节能项目建设所需资金一般由节能服务公司提供，投资以节能效益分享的形式回收，一般至少需要3到5年。然而，节能服务公司自有资金有限，无法滚动承接项目；规模偏小，成立时间不长，缺少土地、厂房等有形抵押品，加上节能效益难以认定，因此，难以获得信贷资金支持。

兴业银行推出的合同能源管理融资标准化产品正好解决了上述难题，该产品可帮助节能服务公司有效解决担保品问题，并化解量化评估节能效益的难题，使银行可有效控制信贷风险，很大程度上降低节能服务公司的融资难度。

该标准化后的产品包括短期融资和中长期融资两种模式，融资期限最长可达五年；在还款方式上，可根据项目的实际现金流来灵活确定还款期限，并设置宽限期，允许项目运营后分期（按月/季/年）还款。

挪信能源技术（上海）有限公司作为第一批经国家发改委备案的节能服务公司，主要在地源热泵领域开展研发、咨询、设计、生产、销售、安装等业务。地源热泵设备是以土壤存蓄的能量为冷热源，为建筑供冷供热，属于国家鼓励的新能源与可再生能源利用形式之一。此前，挪信能源与意邦置业以合同能源管理模式达成地源热泵冷热源工程服务协议，挪信能源为意邦置业某项目先期提供地源热泵空调设备、系统设计、设备安装、运营维护等服务，通过项目投运后节约的供冷、供热、卫生热水能耗费用回收成本并获取合理收益。该项目不仅减小了开发单位项目建设期资金压力，终端用户也通过按实际消耗的冷热量缴费的模式，获得了明显的经济效益。

该项目总投入近1.2亿元，节能效益分享期限超过10年。挪信能源前期资金投入压力较大，但项目未来收益较为稳定。鉴于此，兴业银行上海分行将项目纳入合同能源管理融资支持范围，在贷款规模、项目审批效率等方面给予优先支持。考虑到项目总承包、分期进行的特点，该行给予挪信能源8000万元授信，单笔用款期限为3年。目前，项目各方反映良好。

“作为标准化产品，信贷风险也是存在的。不过现在对风险点在哪里、风险有多大等问题的答案变得可量化、更清晰，也能明确知道风险多大程度上是什么状态。”兴业银行上海分行有关负责人表示，在这种状态下，银行能够判断是否可以接受信贷申请，若要覆盖风险，将合理确定定价水平。