光伏整体过剩 两主线把握投资机会

　　“对于光伏这样一个周期性特别强的行业，今年是进入到谷底了，不过最不好的时候可能恰恰是投资的好时机，例如目前阶段，已经有人预备抄底了。”他说。

　　那么，在整个光伏产业链中，哪些环节会蕴藏着投资机会呢？

　　“光伏整条产业链整体性过剩，不过对于装机厂商而言，由于上游的产品价格便宜了，他们的日子可能反而比较好过，这一类公司应该更有投资机会。”曹寅认为。

　　东北证券分析师潘喜峰认为，行业短期内仍将处于低迷期，行业将继续受制于欧债危机造成的融资困难，加之四季度是装机淡季，当前时点下，明年的需求情况尤为重要，应重点关注未来各主要光伏市场政策的变化。个股方面重点关注业绩较确定的公司，耗材环节的公司也可关注，特别是具有进口替代利好的上市公司。

　　两方面入手把握机会

　　“从海外需求来看，目前欧债危机严重影响了欧洲需求，但是欧债危机一旦有所缓解，欧洲肯定会恢复和加大对光伏的建设扶持力度；另外，日本核电问题出现后，全球核电站关闭很多，而这部分缺口可能部分由光伏等新能源来补充，这对光伏行业而言也是个利好。”王跃林认为。

　　桂方晓表示目前对于整个板块的中期开始谨慎乐观。回顾今年以来光伏行业的一系列事件——政策变化、需求萎缩、组件压港、库存骤增、组件降价、展会冷清、业绩下滑、企业破产、上游降价、减产停产，是否还会有更坏的情况出现。

　　“目前的时点，不确定的因素主要集中于欧债危机，成本的下降使得平价上网渐行渐近，市场和业界都开始有明年将回暖的预期。既然普遍预期回暖只是时间问题，那么板块的底部或已不远。”他认为。

　　据了解，投资者不妨从两条主线入手来把握投资机会。一条主线是受益于新兴市场启动的标的，首推阳光电源。

　　另一条主线是能够走进口替代路线的标的。切片机方面可以关注精功科技、天龙光电、拓日新能；EVA方面可以关注红宝丽；背材膜方面的南洋科技、东材科技，银浆领域内的海通集团等均值得关注。